Allegro kupuje Mall Group a.s.
- Podrobnosti
- Uverejnené piatok, 05. november 2021
Allegro, významná nákupná platforma v Poľsku a jedna z najväčších e-commerce platforiem v Európe oznámila, že sa dohodla na nadobudnutí 100 % podielu v Mall Group a.s. (‘Mall Group’) a WE|DO CZ s.r.o. (‘WE|DO’).
Podiel nadobudla od predávajúcich akcionárov PPF, EC Investments a Rockaway Capital za celkovú protihodnotu €881 miliónov na základe firemnej valuácie na úrovni €925 miliónov upravenej o záväzky v hodnote €44 miliónov. Finálna cena môže byť navýšená až o €50 miliónov na základe výkonnosti Mall Group.
Získaná spoločnosť zahŕňa e-commerce aktíva Mall Group a logistické aktíva WE|DO sídliace v Českej republike, na Slovensku, v Maďarsku, Slovinsku, Chorvátsku a Poľsku. Transakcia sa netýka spoločností Vivantis a MALL Pay, ani MALL.TV a Košík.cz, ktoré už boli zo skupiny MALL vyčlenené v minulosti.
Vo fiškálnom roku (marec 21) dosiahla Mall Group hrubý objem tovaru (GMV) v hodnote €930 miliónov, hrubú maržu 14 % a EBITDA na hranici rentability. Hodnota transakcie sa rovná ~1,0x LTM (marec 21) GMV a ~7,2x LTM (marec 21) hrubého zisku.
François Nuyts, CEO spoločnosti Allegro, hovorí:
„Počas uplynulých dvoch desaťročí sa Allegro stala obľúbenou nákupnou destináciou zákazníkov v Poľsku. Spoločne s Mall Group a WE|DO teraz budeme schopní osloviť aj zvyšok Európy. Nakupujúci môžu ťažiť z lepšej ponuky, cien aj komfortu, zatiaľ čo spoločná základňa zhruba 135 000 obchodníkov môže „inzerovať na jednom mieste a predávať všade”. V spoločnosti Allegro sme už vyvinuli najlepší a najkonkurencieschopnejší výber ponúk v regióne, pokročili sme tiež v oblasti prípravy našej platformy na podporu viacerých jazykov a pomoc obchodníkom s predajom do zahraničia. So zahrnutím obchodu Mall Group bude naša spoločná prítomnosť na trhoch v Poľsku, Českej republike, na Slovensku, v Slovinsku, Maďarsku a Chorvátsku – rovnajúca sa viac než €250 miliárd a vyše 70 mil. osôb – tiež základňou pre vybudovanie silného medzinárodného tímu v oblasti technológií, e-commerce a logistiky. Umožní nám to prilákať nové talenty, ponúkať nové kariérne príležitosti v rámci väčšej skupiny a vybudovať ešte dynamickejšiu a pestrejšiu organizáciu.”
Spojenie Mall Group a Allegro vytvorí poprednú e-commerce platformu v celom regióne, ktorá pod jednou strechou spojí celý rad obľúbených značiek – Mall, mimovrste, czc.cz, WE|DO, ale samozrejme aj Allegro, Ceneo eBilet a One. Klienti spoločnej platformy môžu ťažiť výhody z programu SMART!, ako aj z mnohých vernostných benefitov, ako je bezplatné doručenie, finančné technologické produkty či prístup k B2B platforme. Obchodníci zároveň získajú prístup k hladkému procesu predaja, inovatívnym riešeniam či reklamným službám.
Transakcia takmer zdvojnásobí celkový zasiahnuteľný trh skupiny v krajinách s vysoko atraktívnymi základmi a potenciálom pre rast. Spojenie tiež umožní efektívne medzinárodné vyhľadávanie a onboarding obchodníkov, ako aj podporu akvizície nových klientov. Využitie viac než 20-ročných skúseností Allegro na marketplace trhu tiež umožní zlepšenie marží a budovanie ďalších zdrojov zisku na podporu ďalšieho spoločného rozvoja skupiny.
Expanzia platformy umožní vytvoriť najlepšiu ponuku vo svojej triede pre zákazníkov a obchodníkov v Poľsku aj za hranicami, akcelerujúc tak jej rozvoj v Poľsku aj naprieč celým regiónom strednej a východnej Európy.
Transakcia bude financovaná pomocou kombinácie akcií a hotovostnej protihodnoty zahŕňajúcej 53,7 % hotovostnej protihodnoty financovanej hotovosťou a novým dlhom a 46,3 % protihodnoty v akciách alebo hotovosti. Allegro môže podľa vlastného uváženia buď vydať akcie predávajúcim akcionárom Mall Group, alebo dodatočne navýšiť hotovostnú protihodnotu. Formálny post-transakčný pákový efekt spoločnosti Allegro by podľa očakávaní v čase uzavretia nemal presiahnuť 3.0x. Uzavretie transakcie podlieha bežným protimonopolným a regulačným schváleniam a očakáva sa do konca prvej polovice roka 2022.
Zdroj: Mall Group, Allegro
